SILBER : Märkte und Informationen

quantitativ-easing and operation-twist

hier Chart-1:
US-retail-gasoline-price and CRB-index
QE-begins and QE-ends

der CRB-index und der Silberpreis zeigen schon ein ähnliches Verhalten

http://www.caseyresearch.com/g…ld-rattles-gartman-letter
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http://www.safehaven.com/artic…the-us-dollar-is-oversold

Last week, the E.C.B. has started another round of Long-term Refinancing Operation (LTRO). Euro 530 billion will be provided to European banks at a tiny rate.

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hier ein longterm-chart zur US-Wirtschaftsentwicklung ( recession-forecast )

hier Chart-2:

http://www.safehaven.com/artic…ing-coincident-indicators

The ECRI in its November-December 2007 Outlook, in spite of that massive drop in coincident indicators, in spite of a recession that I believe should have been obvious, actually said "this weakness is not pronounced, pervasive and persistent enough to be recessionary"!
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http://www.thestreet.com/story…eons-bullion-opinion.html

The U.S. economy is healthy? As I have pointed out on previous occasions, 0% interest rates are nothing less than an economic defibrillator -- a temporary desperation measure to attempt to breathe life into a dying economy. Permanent 0% interest rates simply mean that economy is already dead, as we have seen with Japan.
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Thus the long-term upward revaluation of precious metals is as certain as sunrise following sunset.
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http://seekingalpha.com/articl…espite-wednesday-s-events

Third, the Fed is already actively engaged in a stimulus program. Operation Twist is not technically QE since the Fed's balance sheet isn't expanding. But it is essentially QE3 by everything but name only. This is due to the fact that the Fed is receiving longer dated Treasuries from the banks in exchange for what is effectively cash equivalents in U.S. Treasuries set to mature in the next three years, for this is about as long the Fed has committed to keep short-term interest rates pinned at 0%.
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But any flow of stimulus is also supportive of Silver.

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http://www.netdania.com/Produc…-charts/FinanceChart.aspx

60min-Darstellung

Silber braune Linie
Rohöl Candelsticks

Philis gabs am 15.09.2008 für 10,23€ incl. Mwst bei MP. Da war der POS bei ca. 9$. Ein paar tage später wars eventuell noch billiger, aber großartig unter 10€ wars bestimmt nicht. Aufpreise waren da aus Eurosicht so um die 40-45% !

Heute tut Silber, aber auch exakt das was Gold macht, die zwei Charts sehen so identisch aus, gespenstisch.

Wenn wir über 34 ins Wochenende gehen, sehe ich silberne Zeiten kommen.

Silber beschleunigt aktuell auf der Fahrt gen Süden.

[Blockierte Grafik: http://www.pictureupload.de/originals/pictures/140312172910_Aufzeichnen.JPG]

Da werden sich morgen früh die Asiaten wieder günstig mit physischen Material eindecken!

Zitat von isognix

Silber beschleunigt aktuell auf der Fahrt gen Süden.

da werden sich morgen früh die Asiaten wieder günstig mit physischen Material eindecken! -> Ich auch.....

Und auch Silberwerte, die es absurd zerhauen hat wie CDE, SSRI, PAAS, AUMN etc..

Viel Erfolg denen, die echte Werte kaufen und dem manipulierenden Betrügerpack trotzen

The Virtues of the Humble Investor

Ironically, there are few if any virtues in our society which are as under-appreciated/under-respected as humility. Living in a me-first world which worships the “Alpha wolf”, who aggressively takes what he wants in life; humility is mistakenly confused for weakness or timidity.

Yet being humble in no way implies being meek. One can be humble while still refusing to be anyone’s doormat. In fact all that is implied by humility is the opposite of arrogance. The arrogant individual is prone to being impulsive, over-confident, and careless (if not reckless). The humble person is none of these things, instead leaning towards prudence and caution.

While so much of what is taking place today in the global economy is confusing (and frightening) to the ordinary person, what is utterly unequivocal is that people need to be completely focused upon prudence and caution when handling their financial affairs. We have already seen once (in the Crash of ’08) what happens to the arrogant; and as many commentators (including myself) are warning people, 2008 was nothing but a warm-up for the economic chaos which lies ahead.

Clearly it is the Humble Investor whom people should be placing upon a pedestal as their role-models to emulate, were it not for the fact that their humility prevents these individuals from accepting such a position in the spotlight. And it is “humble” investment strategies which investors should embrace today, as opposed to the world of high-frequency trading, exotic financial products, and endless acts of paper-fraud – epitomized by the ultra-arrogant bankers of Wall Street.

Understand that with the most rigged, corrupt markets in history, with unprecedented volatility, and with entire governments literally declaring bankruptcy; now more than any time in our lives (no matter how old we are) we must be “playing defense” with our investing. It is important to note this explicitly, because of what playing defense implies.

When we are in a defensive mode as investors, the primary objective of any/every investor is preservation of capital. Period. I completely understand that because of the gross economic mismanagement of our corrupt, incompetent governments that many people feel they need to focus (first) on maximizing return. That is the path to financial suicide. It was the people who were looking to “maximize return” who were especially devastated in 2008, and it those people who are certain to be wiped-out (again) in the years ahead...

Full commentary: http://www.bullionbullscanada.…es-of-the-humble-investor

Deutsche:

Die Tugenden des Humble Investor

...Glücklicherweise gibt es einen bescheidenen Anlagestrategie, die wir nutzen, um unsere bescheidenen Investitionen in Gold und Silber anhäufen können: Cost-Averaging. Für den Neuling Investor nicht vertraut mit dieser Sicht ist Cost-Average-nichts weiter als ein Investitions-Quote des Kapitals in noch (mehr oder weniger) regelmäßigen Abständen.

Zum Beispiel, wenn ein Investor hatte 10.000 $ zu investieren jedes Jahr dann Cost-Averaging diktieren würde die Investition 25% des (oder $ 2500) pro Quartal, oder vielleicht investieren $ 1000 zehnmal im Jahr, wenn jemand wollte, Mikro-Management ihrer Investitionen mehr aktiv .

Die (bescheidene) Theorie hinter Cost-Averaging ist, dass wir nicht so tun zu können, aus-klug (oder Out-Vermutung) der Markt - offensichtlich eine sehr kluge Vorgehen heute. Durch die Investition gleiche Mengen an Kapital in regelmäßigen Abständen, ob wir glücklich sind und geschehen zu kaufen, wenn die Preise relativ niedrig sind, dann werden wir erhalten eine größere Menge zu diesem günstigen Preis. Umgekehrt, wenn wir das Pech, zu kaufen, wenn die Preise relativ hoch sind, dann kaufen wir eine reduzierte Menge an diesem (ungünstige) Preis.

Wir erkennen an, dass dabei unsere Kaufentscheidung bei "der perfekte Zeitpunkt" nicht möglich ist, auf jede Art von konsistenten Basis. Also haben wir stattdessen übernehmen die konservative (und bescheiden) Strategie der regelmäßig den Kauf eines wenig in einer Zeit, wissend, dass (basierend auf dem Gesetz des Durchschnitts), dass zumindest manchmal werden wir unsere Kauf nur zur richtigen Zeit zu tun...

Volle Kommentar: http://translate.google.com/tr…es-of-the-humble-investor

Aktuelles vom Silberjungen. den Link hab ich irgendwo im Internet aufgeschnappt

http://www.metallwoche.de/thor…reife-heute-schon-mal-zu/

http://comments.cftc.gov/Publi….aspx?id=57019&SearchText

Ob es stimmt oder nicht: Nichts, was überraschen würde......

der Ölpreis ist ein wichtiger Faktor
und natürlich auch der US-Dollar

hier als Wiederholung

update: written by James Hamilton http://www.econbrowser.com/

update: http://oilprice.com/contributors/James-Hamilton/articles ---> Latest articles from James

update: http://search.yahoo.com/ ---> James Hamilton oilprice

my-favorit: http://oilprice.com/Energy/Oil…-Iranian-Oil-Embargo.html

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http://oilprice.com/Latest-Ene…panies-Avoid-Country.html

Iranian Oil Exports Drop as Foreign Shipping Companies Avoid Country

A month ago Frontline Ltd., Overseas Shipholding Group Inc. (OSG), and owners of at least 100 super tankers said they would no longer call at Iran because of an insurance ban announced as part of the EU’s sanctions.
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According to shipping data compiled by Bloomberg, Iran’s fleet accounted foronly 37 percent of shipments from Kharg Island (Iran’s largest oil terminal) in January. In February that had risen to 56 percent, and so far this month they have been responsible for 73 percent of the deliveries.
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Zitat von zwyss

http://comments.cftc.gov/Publi….aspx?id=57019&SearchText

Ob es stimmt oder nicht: Nichts, was überraschen würde......

CFTC löscht JPM Informanten

Die CFTC (Commodity Futures Trade Commission) hat den JPMorgan Informanten in Sachen Gold- und Silbermanipulation gelöscht. Zwei Tage war der Text online, nun ist er weg. Das gibt natürlich zu Spekulationen Anlaß.

Zwei Tage war der Text eines JPMorgan-Informanten bei der CFTC (Commodity Futures Trade Commission) online, dann wurde er gelöscht. Wer die Seite bei der CFTC aufruft, erhält folgende Antwort:

comments.cftc.gov

Gott sei Dank ist es gelungen, das Original zu konservieren. Die ursprüngliche Mail des Informanten findet man zum Beispiel hier:

www.webcompact.net/index.php/n…29-jpmorgan-whistleblower

Der CFTC waren die Informationen offenbar doch nicht ganz geheuer, deshalb wurde der Text wohl entfernt, obwohl er Informationen enthielt, die jeder kritische Beobachter ohnehin schon längst wusste.

Kommentar eines Users bei zerohedge:

Phone call to CFTC from Jamie Dimon:

"Have you people forgotten who butters your toast? Take that crap down or I'll make sure my political cronies cut your budget, salaries, and pensions and give everyone of you an IRS audit three years back."

deutsch:

Anruf bei CFTC von Jamie Dimon (JPM Chef)

"Habt ihr etwa vergessen, wer euch die Butter auf dem Brot finanziert? Nehmt diesen Mist runter oder meine Politik-Kumpels werden euer Budget, Lohn und Pensionen kürzen und euch außerdem noch die Steuerbehörden auf den Hals schicken mit einer rückwirkenden Prüfung bis drei Jahre".

Soweit zu den mutmaßlichen Spekulationen, warum die Botschaft des JPM-Informanten so plötzlich bei der CFTC verschwand. Ein offizielles Statement zu dem Vorgang gibt es selbstverständlich nicht.

Es gibt zwar Zweifel, ob der Informant tatsächlich bei JPM gearbeitet hat. Dennoch ist der Erlebnisbericht äußerst lesenwert, besonders nachdem ein Goldman Sachs Manager seine Bekenntnisse in der New York Times veröffentlicht hat und dannach seinen Abgang machte.

Der Informant von JPM will jedoch anonym bleiben, weil er wohl noch in dem Haus arbeitet. Seine Hauptaussage ist, dass üppige Boni an Manager nur deshalb gezahlt werden konnten, weil es den Gold- und Silberpreisdrückern Anfang des Jahres gelang, die Edelmetallpreise nach unten zu drücken und so gute Gewinne zu machen. Ansonsten lässt der Informant nichts Gutes an JPM. Deren Geschäfte seien offenbar so riskant und würden der Gesellschaft auch keinen Nutzen bringen, dass sie wohl bald "zur Hölle fahren werden".

MMnews hat schon heute Morgen über den Fall berichtet. Deutsche Übersetzung hier:

Gold-Manipulation: JPM Mitarbeiter packt aus

http://www.mmnews.de/index.php…c-loescht-jpm-informanten

Desertfighter, das hast du schön zusammengefasst alles....
Da weder die JPM noch die GS-Geschichte auch nur eine kleine Ueberraschung darstellen für jene, die sich mehr als 30 Minuten pro Quartal mit der Finanzwelt beschäftigen, liegt die Vermutung nahe, dass dies alles in 3 Tagen Schnee von gestern ist. Trotzdem habe ich ein Fünkelchen Hoffnung, dass dies auch ein Mosaiksteinchen sein könnte, der einen Umbruch bringen könnte. Dies erinnert mich an die Technoblase bzw. deren Platzen. Ein kleiner Sargnagel war auch die Worterfindung POS bei den Bankern. Für die Jungen unter uns....: Internetaktien, die den Kunden als Geldvermehrungsmaschine ins Depot gelegt wurde, bezeichnete man intern als Piece Of Shit. Welch Freude, als dies rauskam.

Die Lage spitzt sich immer mehr zu. Für mich wäre es die Zirkusnummer der letzten hundert Jahre, wenn es Bankstern und Politikern gelingen sollte, aus der aktuellen Misere wieder herauszukommen. Der allgemeine Tenor ist ja aktuell, dass wir das Gröbste hinter uns haben und in eine Wachstumsphase kommen. Deshalb machen auch die Aktienkurse Sprünge. Das bedeutet aber auch, dass das Enttäuschungspotential umso grösser sein wird. Mal schauen, ob der Heli-Ben die Altmeister Houdini und Copperfield ablösen wird als Oberguru seiner Zunft.

Severin,

Du bist ein bisschen spät dran mit der Antwort?

Im Text den Du jetzt zitierst ist nur mehr die Rede von 10.000 Kontrakten bzw. 50 Mio Unzen Silber. Nichts mehr von 225 Mio. 10.000 Kontrakte auf Tagesbasis (nicht 2 Minuten) ist das was den Unterschied macht an der Comex. Die Ursprungs "Thesen" haben halt um den Faktor 10 bis 20 übertrieben. Wer das tut, hat bei mir ausgeschissen!

Die Tagesvolumina der einzelnen Kontrakte sind natürlich bekannt und leicht recherierbar. Nicht aber die Stunden- oder MInutenvolumina oder die Volumina der einzelnen Trades. Über die CME soll es wohl möglich sein, diese Daten zu erhalten. Ich habe aber noch nie aus irgendeiner Quelle diese Information gesehen.
Der Netdania Chart beeinhaltet garantiert keine Volumen Informationen des Futuresmarkts!

Es gibt übrigens sowas wie ein Bankgeheimnis. Ich weiss nicht wie das bei den Amis heisst, gehe aber davon aus, dass es dort noch wesentlich strenger gehandhabt wird. Nichts aber auch gar nichts was Du während Deines Jobs erfährst ist für die Öffentlichkeit bestimmt. Ist das so schwer zu begreifen? Auch in Zeiten von Wikileaks ist der Geheimnisverrat durchaus strafbar, auch wenn einige Internetpuristen das vielleicht anders sehen.

In dem Artikel Silber: aktuelle Angebot- und Nachfragetrends sieht man in der zweiten Grafik, dass die Silberproduktion in den Minen die Nachfrage nach Silber wohl demnächst (oder jetzt schon) übersteigt. Was meinst ihr, wird das den POS nach und nach in die Knie zwingen?

Trades vom SLV (20.3.12 )
Hier ein Chart mit Quotes im 1 Millisekunden Interval (weiter unten):

@ bloodyRookie

Das sind eine interessante Frage, welche ich mir auch stelle. Während in den 90iger Jahren die Exploration auf ein Minimum heruntergefahren wurde, hat sich dies in den letzten Jahren geändert. Angesichts dieser steigenden Explorationsausgaben und der damit verbundenen Trefferquote wird die Förderung in den nächsten Jahren sicher nochmals kräftig zulegen (meist dauert es ja einige Jahre vom Explorationsprogramm bis zur ersten Produktion, von daher schlägt ein hoher Silberpreis erst nach Jahren richtig auf die Produktion durch).
Wieviel von dieser Menge durch steigende industrielle Verwendung bzw. steigende Investorennachfrage absorbiert wird, darüber kann nur spekuliert werden.

Zitat von Rhein-Main-Gebiet

Angesichts dieser steigenden Explorationsausgaben und der damit verbundenen Trefferquote wird die Förderung in den nächsten Jahren sicher nochmals kräftig zulegen (meist dauert es ja einige Jahre vom Explorationsprogramm bis zur ersten Produktion, von daher schlägt ein hoher Silberpreis erst nach Jahren richtig auf die Produktion durch).

Wenn der Silberpreis aber ständig fallen sollte, fördert man wie der Teufel, buddelt alles aus, um die Explorationskosten reinzubekommen oder man stellt die Förderung wieder ein.